Если вы устанавливаете систему поверх другой , либо у вас на винчестере несколько операционных систем то система предложит вам выбрать какую из них загружаться. На приведенном скриншоте показан вариант - когда у нас уже есть установленная WindowsXP.
Для продолжения установки выбираем клавишами со стрелками(вниз-вверх) пункт New installation of WindowsXP(в русской версии "Новая установка WindowsXP") и жмем ENTER.

Далее мы увидим экран установки

В процессе установки система может потребовать у вас ввести сетевые настройки. Если ваш компьютер подключен к компьютерной сети и вы не знаете настроек - обратитесь к системному администратору.

Если вы используете ADSL модем - то обратитесь в службу поддержки вашего провайдера.

Если вы не знаете что делать - выбирайте Typical options или ("Типичные установки" в русской версии)

После того как закончиться процесс установки - система попросит Вас активировать вашу копию WindowsXP.

В этом случае я советую нажимать кнопку далее, т.к. активировать WindowsXP можно в любой момент позднее.После нажатия кнопки "Далее"(в англ. версии "Next") установка завершена.
Поздравляю - вы установили систему :-) . Для сохранности данных и увеличения срока службы вашей системы я настоятельно рекомендую проделать описаные мной действия в статье
"Обязательные послеустановочные действия WindowsXP"